Тұтынушылық кредиттеу бойынша шекті мөлшерлемені белгілеу туралы
Орыс тілінен жасанды интеллект көмегімен аударылған. Түпнұсқа: орыс тіліндегі нұсқа
Тұтынушылық кредиттеудің шекті мөлшерлемелері және Kaspi-дің деректер монополиясы туралы: бұл монополия нарықтағы бәсекелестікке кедергі келтіреді.
Кез келген шектеуді белгілеу жаңа ойыншылар үшін қосымша кедергі тудырып, бәсекелестікті азайтады. Нәтижесінде бәсекелестік өспейді, демек бағалар, яғни бұл жағдайда пайыздық мөлшерлемелер де түспейді. Айта кету керек, Kaspi пайыздық мөлшерлемеден тікелей табыс таппайды, оның табысы тауар сатушының Kaspi арқылы тауар сатқан кезде төлейтін комиссиясына кіріктірілген. Классикалық BNPL (buy now, pay later) осылай жұмыс істейді. Алайда маркетплейс арқылы сатудан түсетін комиссия банкте емес, банктік реттеуге жатпайтын kaspi.kz-те қалады. Сондықтан тіпті 40 % шектеу енгізілгеннің өзінде реттеушіге тиімді мөлшерлемені анықтау өте қиын болады, ал бұл жаңа ойыншылар үшін қосымша кедергіні ғана тудырады.
Kaspi-дің осы сегментте монополияға қалай қол жеткізгенінің мәніне үңілу керек, және оған реттеушінің өзі де көмектесіп отырғанын айту қажет.
Қалай екенін түсіндіремін.
Басты себеп — Kaspi-дің деректер монополиясы, ол оған кредиттерді мақұлдаудың жоғары деңгейін ұстап тұруға мүмкіндік береді. Бизнестің бұл сегменті үшін мақұлдаудың қолайлы деңгейі (approval rate – AR) болуы өте маңызды.
Мақұлдау деңгейі мақұлданған кредиттер санының берілген өтінімдердің жалпы санына қатынасы ретінде анықталады. Банктің немесе кредит ұйымының мақұлдау деңгейі төмен болса, клиенттер кейін мұндай кредит ұйымдарының қызметін пайдалануды тоқтатады.
Мақұлдау клиенттің төлем қабілеттілігі мен борыштық жүктемесіне байланысты. Клиенттердің ресми жалақыдан бөлек көптеген табыс көзі болғандықтан, банктер төлем қабілеттілігін анықтау үшін жанама белгілерді пайдаланады.
Бұрын төлем қабілеттілігін анықтайтын көздер көп болатын, бірақ өткен жылы реттеуші тұтынушылық кредиттеумен күрес барысында борыштық жүктеме коэффициентін (БЖК) анықтауда ескерілетін жанама табыстарға шектеу енгізді.
БЖК — айлық табыстың кредит бойынша төлем сомасына қатынасы ретінде есептеледі.
Kaspi үшінші тұлғалардан картаға түскен кез келген түсім табыс болып танылатын тармақты лоббилеп өткізді. Kaspi-дің p2p аударымдарда монополиясы бар және клиенттің табыстылығын анықтаудың негізгі көзі осы болғандықтан, бұл шектеу оған еш зиян тигізген жоқ. Ал мұндай деректері жоқ басқа ЕДБ мен МҚҰ зардап шекті. Нәтижесінде барлық ЕДБ-нің AR көрсеткіші қатты төмендеп, олардың клиенттері Kaspi-ге кетті. Kaspi қосымша монополиялық жағдай мен осы нарыққа кірудегі қосымша кедергіге ие болды.
Мұндай деректер базасын жинақтау үшін жылдар қажет, ал мұны қайталағысы келетін кез келген ойыншы белсенді инвестиция салған жағдайда 5-7 жылдан кейін ғана жасай алады.
Сондықтан осы сегменттегі пайыздық мөлшерлемелерді төмендеткіміз келсе, мынадай шаралар қажет:
Бәсекелестікті күшейту үшін жанама табысты анықтау көздерінің санын көбейту;
ЕДБ-ні (Kaspi-ді қоса алғанда) жеке тұлғалардың аударымдары бойынша деректермен бөлісуге заңнамалық түрде міндеттеу, бұл деректерді нарықтың барлық қатысушысы пайдалана алуы үшін;
Необанктер түріндегі жеке сегмент бөліп, оларға лицензия алуда жеңілдіктер беру арқылы осы сегментке жаңа ойыншылардың кіруіндегі кедергілерді азайту;
Тұтынушылық кредиттер бойынша нақты мөлшерлемені анықтау мақсатында маркетплейстерді реттеуді енгізу.